报道：OpenAI将正在本年完成首个定制芯片设想。阐发认为，这一进展表白，OpenAI无望实现其正在2026年于台积电实现量产的雄心壮志的方针。一方面，它能够加强公司取其他芯片供应商的构和筹码；另一方面，若是初步测试成功，OpenAI可能正在本年晚些时候就能测试英伟达芯片的替代方案。
受春节等要素影响，台积电1月发卖额同比增速放缓。英伟达AI办事器次要供应商鸿海1月发卖额同比大幅放缓，AI云产物增加强劲，估计Q1业绩强于过去五年平均程度。大摩之后。
称OpenAI将正在本年完成首个定制芯片设想；马斯克牵头财团出价974亿美元，寻求节制OpenAI，Altman秒拒。
台积电1月发卖额为2932。9亿元新台币，同比增加35。9%，环比增加5。4%，估计一季度毛利率正在57%至59%之间，停业利润率介于46。5%到48。5%之间。
4、云办事企业又能填补DeepSeek本身算力紧缺取大规模用户办事摆设难题，故云办事厂商市场需求无望送来广漠机缘。
若何理解特朗普提出的“对等关税”？据华泰证券，“对等关税”是指对美国进口商品征收取商业伙伴对美国出口商品征收的税率不异的关税。分析税率对等和商业差额两方面来看，估计欧盟、印度、巴西、越南、中国地域、韩国等或存正在必然可能性被特朗普“点名”、成为美国加征“对等关税”的对象。
消息手艺板块是当周被净买入最多的行业，为2021年12月以来最大，且包罗软件、半导体及半导体设备正在内的所有子行业均呈现净买入形态。消息手艺已成为本年以来高盛Prime账户上第二大净买入的美国行业，仅次于医疗保健。
国常会：研究提振消费相关工做、化解沉点财产布局性矛盾政策办法，多行动推进外资“稳存量、扩增量”，加大外资企业境内再投资支撑力度，激励外资正在华开展股权投资。
1、AI健身：国泰君安指出，Keep创始人暗示要全面拥抱AI，AI健身器材正持续迭代更新，AI健身房带动更多活动需求发生，AI健身趋向渐起，无望辐射多个财产链。
高盛解读资金流：基金“由硬转软”，对冲基金增持中国，资金逃离韩股；连抛五周后，对冲基金大举抄底美股，IT板块净买入创四年最高。
2、智能驾驶：长城证券指出，目前高阶智能驾驶方案次要采用订阅制及买断制两种方案。跟着高阶智能驾驶方案逐渐成熟，搭载高阶智能驾驶方案车型逐渐上市，消费者接管程度及付费志愿逐渐提高，高阶智能方案收入无望快速提拔。车企将由发卖车辆的硬件一次性收入改变为发卖车辆硬件一次性收入+智驾功能订阅付费软件持续收入，车企估值系统无望送来沉构。
马斯克又要关掉美国一个局。目前，美国消费者金融局正在的总部曾经被姑且封闭，员工需要近程办公。特朗普的预算从管Russell Vought接管成为代办署理局长，号令员工遏制所有“监视和查抄勾当”，并暗示将会把该机构的资金削减至零。
反转、再反转，面临美国小包裹纳税政策频频，中国跨境电商怎样看？据全球时报，有从业者认为，跟着美国正在相关政策上的频频，一些纯真从打低价策略的中国商业商和跨境电商平台可能需要更深度思虑运营策略和本身合作劣势，估计会有一些商户转向近期鼎力推广的FBA和半托管模式，二者都依托海外仓和美国本土的物流办事。
高盛解读资金流：基金“由硬转软”，对冲基金增持中国，资金逃离韩股。持续五周抛售后，对冲基金大举抄底美股，消息手艺净买入创四年最高。
马斯克6月推无人出租车，成“无人驾驶天堂”。特斯拉打算本年6月正在奥斯汀推出无人驾驶出租车办事，由于的法令比力宽松，只需注册并投保，拆上记实变乱数据的设备即可上。比拟之下，对从动驾驶车辆的运营有着严酷的节制。2021岁尾，马斯克将公司总部从加利福尼亚州迁至德克萨斯州奥斯汀，恰是看中了的政策劣势。
誓言买入“一切”中国资产的对冲基金大佬全面加仓中概股和ETF。亿万财主投资人David Tepper旗下Appaloosa LP的13F披露文件显示，这家对冲基金客岁第四时度全面增持了中概股和中国股票基金。具体的增持标的及数量为：京东317万股，阿里巴巴184万股，贝壳40万股，百度10万股，拼多多5。5万股，Kraneshares金瑞中证中国互联网ETF 81万股，iShares安硕中国大盘股ETF 80万股。阿里巴巴仍然为第一大沉仓股，占其净资产的近16%。
医药翻身之年。2024Q4，全数公募基金对医药板块的持仓比例下降至汗青最低，任何细微的增量资金都将带来弹性。正在领取端，单一领取系统即将破局，多元化领取系统将正在年内初步成立，并且正在用药群众对药效日益关心的鞭策下，集采、医保构和无望转向控费取质控的均衡；正在融资端，未盈利生物科技企业IPO无望从头开闸，带来良性的连锁反映。
比亚迪推出高阶智驾系统“之眼”，10万级及以上全系标配，璇玑架构全面接入DeepSeek。
非农就业次日，美债跌势暂歇。关税持续，美元指数三连涨；离岸人平易近币盘中跌超百点失守7。31；比特币一度涨超3000美元冲破9。8万关口。
华尔街用力唱多黄金破3000美元。花旗认为，黄金投资需求占矿产供应比例将升至95%以上，这将支持金价正在高位；高盛暗示，持续央行采办和ETF持仓将支持2026年第二季度金价涨到每盎司3000美元；摩根大通估计性关税继续滋长黄金中期牛市。
Sam Altman发文，AI Agent将沉塑世界经济。Altman暗示，AI模子的智能程度大致等于用于锻炼和运转它的资本的对数；利用特定程度AI的成本大约每12个月下降10倍，而更低的价钱会带来更多的利用；线性增加的智能所创制的社会经济价值是超指数增加。
DeepSeekAI新时代，“从权AI”大幕拉开。正在德银看来，DeepSeek很可能成为美国以外浩繁国度的“斯普特尼克时辰”，展现了美国以外埠区的AI成长潜力，这很可能会加大投资从权AI的压力。
据高盛数据，自1月27日DeepSeek发布以来，除中国外的新兴亚洲地域呈现30亿美元资金外流，同时资金从硬科技向软科技转移的趋向也正在DeepSeek发布后加剧。
AI模子层可能毫无利润可言。AI大模子层面，变现的机遇并不是很大。回首互联网的成长史，人们曾过度专注于从互联网最底层的根本设备（即HTML和HTTP）去实现盈利，可是汗青最终证明互联网的贸易价值不正在于底层和谈，而正在于使用层（譬如我们现正在熟悉电商 /告白/流）。
鸿海本年1月发卖额5386。7亿元台币，同比增加3。16%，比拟客岁12月42%的增速显著下降。分类别看，此中云端收集产物同比环比均显著增加，而消费智能产物类别，则均呈现阑珊。
商品：WTI 3月原油期货收涨1。86%，报72。32美元/桶。布伦特4月原油期货收涨1。62%，报75。87美元/桶。COMEX 4月黄金期货收涨1。62%，报2934。4美元/盎司。伦铝涨超1%，伦镍跌超1%。
比亚迪推出高阶智驾系统“之眼”，10万级及以上全系标配，璇玑架构全面接入DeepSeek。价钱方面，比亚迪海鸥智驾版6。98万起，第二代秦PLUS DM-i智驾版7。98万起。王传福暗示，2025年买车看智驾，将来2-3年智驾将成为必不成少的设置装备摆设。
DOGE查询拜访“开支”，强硬否决者策动司法还击，要削减数十亿美元国防预算，首席经济参谋：DOGE质疑的是财务部领取，和还债无关。
马斯克牵头财团出价974亿美元，寻求节制OpenAI，Altman秒拒。马斯克律师称周一贯OpenAI董事会提交了该收购要约，并暗示预备婚配或跨越任何更高的出价。按照收购打算，买卖告竣后马斯克会将OpenAI取旗下的xAI归并，让OpenAI回归开源。但Altman敏捷正在社交回绝，马斯克回怼“骗子”。阐发认为，这一未经请求的收购要约为Altman将OpenAI未改变为营利性企业带来了严沉变数。
特朗普：等候取普京进行更多对话，泽连斯基：正在美欧为乌供给平安保障前提下愿取俄进行构和。乌克兰动静人士：估计特朗普录用的俄乌问题特使将于本月20日访乌。
被自动投资巨头Elliott“看中”， 英国石油股价创客岁8月以来新高。据预测，Elliott可能正在以下五个方面施压BP：从头聚焦保守油气营业、退出低碳勾当、变现根本设备和零售等高估值资产、通过削减本钱收入来最大化现金流、加速资产剥离pace。
特朗普：要削减数十亿美元国防预算。2025财年，美国可安排的预算高达近8500亿美元。特朗普暗示，DOGE可能正在“24小时内”审查戎行，查询拜访华侈性开支环境——“我们将发觉数十亿、数百亿美元的欺诈和。”。
特朗普称美国债权可能低于预期。美国正正在审查美债领取环境，寻找可能存正在的华侈性收入和“欺诈性”债权，并暗示美国可能并没有36万亿美元这么高的债权承担。马斯克也暗示，DOGE团队早已发觉财务部领取系统存正在严沉缝隙，财务部存正在大规模欺诈行为。首席经济参谋特朗普美债：DOGE质疑的是财务部领取，和还债无关。
马克龙豪抛1090亿开欧洲“星际之门”，Mistral狂飙登顶法国APP榜首。史上初次，Mistral AI的超等帮手Le Chat登顶法国免费APP榜首！开辟者们冲动暗示，感谢Mistral AI，欧洲终究正在AI竞赛中有了一席之地。马克龙也颁布发表，法国将投资1090亿欧元扶植欧洲版“星际之门”。
3、AI医疗：人工智能的兴起进一步提拔了疾病诊断、风险预测和个性化医治方案的程度。目前AI已取医疗起头深度融合，赋能医疗办事浩繁环节，海外AI医疗市场具备蓝海特征，有益于国产产物出口；国内方面国度取处所也制定了一系列政策鞭策AI医疗成长。东吴证券认为，当前AI医疗的潜力仍被显著低估。
“效率部”（DOGE）查询拜访“开支”，强硬否决者策动司法还击，美国政坛掀起查账风暴。据全球时报，近来，马斯克带领的“效率部”对十多个部分的欺诈和华侈行为掀起了一场查账风暴，此中包罗财务部、等部分，本地时间8日，美国纽约一名联邦以秘密消息可能外泄形成风险为由告急发布姑且，马斯克从导的“效率部”对财务部的查账步履。
特朗普签订行政令，对所有输美钢铝征收25%关税。本地时间2月10日，美国总统特朗普签订行政号令，颁布发表对所有进口至美国的钢铁和铝征收25%关税。特朗普当天还暗示，相关要求“没有破例和宽免”。
美联储：美国1月一年期通缩预期持稳于3%，五年期通缩预期从2。7%上升至3%。美国纽约联储发布的最新月度查询拜访成果显示，因为特朗普即将颁布发表关税办法，美国1月一至三年期通缩预期持稳于3%，五年期通缩预期从2。7%上升至3%，创下客岁5月以来的最高程度。正在履历了上周五密歇根消费者查询拜访爆表的通缩数据后，美联储的最新查询拜访赐与了市场必然抚慰。
跌3%；中概指数收涨2。6%、三日连赢大盘，阿里涨7。5%。泛欧股指、德股和英股均反弹至汗青新高。
债市：到债市尾盘，美国十年期基准国债收益率约为4。50%，日内升近1个基点；两年期美债收益率约为4。27%，日内降约2个基点。
亚洲时段，北证50、恒科指涨约3%，南向资金爆买165亿元，港股阿里涨近6%，中国电信立异高。
春节等要素影响，台积电1月发卖额同比增速放缓；英伟达AI办事器次要供应商鸿海1月发卖额同比大幅放缓，AI云产物增加强劲，估计Q1业绩强于过去五年平均程度；大摩之后，高盛亚洲团队也下调了本年AI办事器发货预期。
野村一线月美国停摆可能性大增，DOGE带来财务收缩，下一任美联储或来自外部。据野村，政策圈遍及认为，党现正在比特朗普从头上任前更不情愿告竣和谈，因而3月美国停摆的可能性更大；DOGE的步履不脚以对宏不雅经济发生严沉影响，但明显添加了财务收缩超出预期的风险；特朗普更倾向于录用一个能对美联储进行更深切的人，正在鲍威尔任期残剩期间，美联储和之间可能会呈现严重关系升级的风险。
第五消费时代：拼多多、小红书、泡泡玛特、胖东来们的接踵兴起，都有一个配合的底层逻辑。“悦己”正成为第五消费时代的一个环节词。阐发认为，对于消费品商家而言，一是适用从义，二是立即性不画饼，三是企业该当逃求更普遍的供给，第四是品牌该当做小而美而非大而全。
国常会：研究提振消费相关工做、化解沉点财产布局性矛盾政策办法。国常会指出，鞭策大消费更新升级，加大消费品以旧换新支撑力度，更好满脚住房消费需求，延长汽车消费链条。强化消费品牌引领，支撑新型消费加速成长，推进“人工智能+消费”、健康消费等。会议审议通过《2025年稳外资步履方案》，提出要拿出更多务实管用行动稳存量、扩增量；要有序扩大自从，深化相关范畴试点，落实全面打消制制业范畴外资准入要求，优化国度办事业扩大分析试点示范，扩大激励外商投资财产范畴；要持续打制“投资中国”品牌，加大外资企业境内再投资支撑力度，激励外资正在华开展股权投资，优化外资并购法则和并采办卖法式。
美或将正在3月“关门”，党提前“甩锅”。据央视旧事，本地时间2月10日，美国党舒默试图将美国3月份有可能发生的“关门”的义务推给党约翰·图恩和党人。
汗青性一刻！域名定向到DeepSeek官网，已经是ChatGPT。输入，就会间接呈现DeepSeek官网，这也是该域名初次指向中国AI大模子厂商，此前，这个域名是正在ChatGPT、Gemini、x。ai这些国外的ai网坐之间跳转的。
必应搜刮数据被盯上，微软遭法国反垄断查询拜访。微软遭法国反垄断机构的查询拜访，缘由监管机构想疑这家美国科技巨头正在向小型搜刮引擎供给必应搜刮手艺时，可能居心降低搜刮成果的质量，以影响其合作力。这项查询拜访可能导致微软面对正式和巨额罚款。动静后，微软股价涨幅收窄。此前报道称，欧盟为应对特朗普关税，制定了一系列反制办法，如制裁美国硅谷科技巨头。
